上世紀30年代的汕頭，王歷文（王千源飾）在執行國民黨特務任務時意外重逢昔年摯友陳家棟（陳偉霆飾）。身為中共地下黨員的陳家棟借碼頭工人身份掩護，與王歷文在追查日方間諜網過程中被迫聯手。神秘人老K的突然介入使局勢失控，其真實身份實為汕頭地下黨最高領導人。隨著藏匿電臺與密電碼的逐步揭露，兄弟二人發現彼此信仰早已背道而馳——王歷文效命的特務機構企圖借剿諜之名清除異己，而陳家棟則為守護情報網陷入雙重身份危機。在臺風過境的碼頭倉庫，槍聲劃破雨幕，往昔生死之交終因立場殊途走向對峙結局。